JP Morgan aandelenkoers analyse

Algemene presentatie van het bedrijf JP Morgan

Nu zullen we dit bedrijf en zijn activiteiten ontdekken om uw kennis over de belangrijkste bronnen van inkomsten en inkomsten uit te breiden. De JP Morgan Chase & Company Group is een Amerikaans bedrijf dat gespecialiseerd is in financiën en, meer bepaald, is een van de toonaangevende bankgroepen in de Verenigde Staten. Om uw activiteiten beter te begrijpen, kunnen we ze als volgt in meerdere categorieën verdelen op basis van het aandeel van de omzet dat ze genereren:

• Retailbankactiviteiten zijn goed voor het grootste deel van de omzet van de groep, goed voor 46,6% van de omzet. Deze activiteiten bestaan uit de verkoop van klassieke en gespecialiseerde financiële diensten, met vastgoedleningen, autoleningen of verzekeringen, die op de markt worden gebracht via een netwerk van 5 036 bankagentschappen. De groep biedt ook creditcards aan.
• Investerings- en marktbankactiviteiten vertegenwoordigen hier 32,6% van de omzet van het bedrijf, met adviesdiensten voor fusies en overnames, herstructureringen, kapitaalverhogingen, kapitaalinvesteringen, interventies op de aandelenmarkten, obligaties en afgeleide producten van effectenbemiddeling.
• Vermogensbeheeractiviteiten volgden, met eind 2018 12,7% van de omzet en 1987 miljard dollar aan beheerd vermogen.
• Tot slot genereert de commerciële bankactiviteit 8,1% van de omzet van de groep.

De depositosaldi van de groep bereiken momenteel $ 1.470,70 miljard, terwijl de kredietsaldi $ 984 miljard bedragen. Geografisch gezien behaalt de JP Morgan Chase Group momenteel 76,4% van de omzet in de Verenigde Staten, 14,8% in Afrika, 6,5% in Azië-Pacific en 2,3% in Latijns-Amerika en de Caribische eilanden.

Maak kennis met de concurrentie van JP Morgan aandelen

Naast het goed kennen van het JP Morgan-bedrijf, is het duidelijk dat u ook de belangrijkste concurrenten op de markt en in uw werkgebied moet kennen. Dit zijn dus de bedrijven waarmee u rekening moet houden in deze analyse:

• Bank of America of BOA: het is een van de grootste Amerikaanse banken in termen van deposito’s en marktkapitalisatie. Deze groep is genoteerd aan de NYSE-markt en is sinds 2008 lid van de Dow Jones Index. Het is ook een van de 10 grootste bedrijven ter wereld.
• Citygroup Inc: Ook bekend als Citi, dit financiële bedrijf heeft ook zijn hoofdkantoor in de Verenigde Staten en is het resultaat van de fusie tussen Citicorp en Travelers Group in 1998.
• Deutsche Bank : is de grootste bank in Duitsland en de achtste in Europa in termen van marktkapitalisatie. Deutsche Bank-vestigingen zijn aanwezig in meer dan 75 landen over de hele wereld, met een belangrijke vestiging in de Verenigde Staten.
• HSBC: Dit Britse interbancaire bedrijf is actief in meer dan 84 landen over de hele wereld en heeft meer dan 60 miljoen klanten.
• Goldman Sachs: is een Amerikaanse investeringsbank opgericht in 1869 en die kantoren heeft in de belangrijkste financiële centra van de wereld, zoals New York, Londen, Tokio of Parijs.
• Morgan Stanley: Deze Amerikaanse bank is ook gevestigd in New York. Het is actief in meer dan 42 verschillende landen, met een netwerk van 1.300 kantoren en heeft meer dan 60.000 mensen in dienst.

Strategische allianties opgericht door de JP Morgan Group

Laten we nu eens kijken naar de strategische bondgenoten van JP Morgan. Deze bank gaat partnerschappen aan met andere bedrijven als onderdeel van haar ontwikkelings- en groeistrategie. Enkele concrete voorbeelden zijn de volgende.

• BDF: De Bank of France werkt samen met JP Morgan met als doel haar aanbod van goudtransactiediensten te ontwikkelen voor de centrale banken die haar klanten zijn. Deze vereniging heeft de Bank of France in staat gesteld swapdiensten, leningen en vergoede gouddeposito’s aan te bieden.  JP Morgan is een van de belangrijkste banken als het gaat om goudtransacties. Deze bank maakt ook deel uit van een groep die goudtransacties in Londen afhandelt.
• Airplus International – Ten slotte heeft JP Morgan opnieuw een strategisch partnerschap gelanceerd met AirPlus International, een toonaangevende leverancier van oplossingen voor reiskostenbeheer. De twee bedrijven hebben daarom een strategisch partnerschap opgezet om multinationale organisaties te helpen hun processen te optimaliseren en de controle over hun visitekaartjes en reiskostenbeheerprogramma’s te versterken.

Veelgestelde vragen

Wat zijn de belangrijkste sterke punten van JP Morgan?

De grootste sterke punten van JP Morgan zijn vandaag de dag de franchises, die effectief zijn in alle bedrijfsdivisies. In de afgelopen jaren hebben we ook een verbetering van de liquiditeits- en kapitaalposities gezien, wat ook deze effecten ten goede komt. Ten slotte zijn de inkomstenbronnen van de groep voldoende gediversifieerd, waardoor het bedrijf beter beschermd is tegen risico’s.

Wat zijn de zwakke punten van het aandeel JP Morgan?

Wat betreft de zwakke punten van het aandeel JP Morgan, zullen we in het bijzonder een recente stijging van de kosten van dit bedrijf opmerken, iets dat van invloed is op de algemene schatkist en bijgevolg de winstgevendheid. Ten slotte is de tweede zwakte van de bankgroep de aanzienlijke afhankelijkheid van de Noord-Amerikaanse markt, waardoor het kwetsbaar is voor zijn conjunctuurcycli.

Wat was de betrokkenheid van JP Morgan bij de subprime-crisis?

JP Morgan en zijn dochteronderneming Washington Mutual speelden een belangrijke rol in subprime hypotheekleningen en daarmee in de subprime-crisis van 2008. Naar aanleiding hiervan sloot de groep in 2013 een minnelijke schikking met het Amerikaanse ministerie van Justitie. 13 miljard dollar, waarvan twee miljard een boete en 4 miljard dollar werd gebruikt om particulieren te compenseren.