Het bedrijf heeft veel advertentie-verdienvermogen, maar het concept van metaverse is geen veilige gok.
Wat zit er in een naam? Voor Meta Platforms Inc. (ticker: FB), is het voormalige Facebook Inc. de toekomst.
De naam Facebook is een groot deel geweest van de evolutie van sociale media die de samenleving en democratie heeft gevormd.
Nu haakt het bedrijf, dat de naamsverandering in oktober aankondigde en begin 2022 zal beginnen met de handel voor het nieuwe MVRS-symbool, zijn bandwagon aan de volgende generatie van internet en digitale sociale interactie: de metaverse.
Als volgende grote stap in de manier waarop mensen digitaal met elkaar omgaan, zal de verwachte meeslepende computergegenereerde wereld in 3D gebaseerd zijn op de virtual reality and technology , waardoor Meta een nieuwe kans op groei krijgt naast de advertentie-inkomsten waar het nu zo afhankelijk van is.
Maar samen met elke mogelijkheid zijn er risico’s. Zal het metaversum net zo alomtegenwoordig worden als traditionele sociale media vandaag de dag zijn? Ondertussen, terwijl de metaverse zich ontwikkelt, hoe zit het met de risico’s hier en nu voor Meta van toegenomen concurrentie, privacykwesties en vragen over de impact op de samenleving?
Voordat je dieper in deze vragen graaft om erachter te komen of Meta een goede investment opportunity is, is het de moeite waard om te onthouden hoe het bedrijf is gekomen waar het is.
Immers, als CEO Mark Zuckerberg net zo visionair blijkt te zijn op het metaverse als hij is geweest op de opkomst van traditionele sociale media, kan dit zijn bedrijf nog jaren in groeimodus houden.
Indice dei contenuti:
Meta Stock in een oogopslag
Het verhaal van Facebook is nu bekend: als een slimme jonge Harvard-student creëerde Zuckerberg in februari 2004 een website in zijn kamer en gaf hij alleen toegang aan Ivy League-studenten. Van daaruit zag hij zijn creatie exploderen in populariteit. In 2007 verdiende Facebook een waardering van 15 miljard dollar; en in 2010 was het $ 41 miljard waard. Toen het bedrijf in mei 2012 naar de beurs ging tegen $ 38 per aandeel, was het maar liefst $ 104 miljard waard.
Het bedrijf had in december 2012 meer dan 1 miljard maandelijkse actieve gebruikers. Wat nog belangrijker is, Facebook verwierf Instagram voor $ 1 miljard in augustus 2012, dat op dat moment iets meer dan 100 miljoen geregistreerde gebruikers had. Tegenwoordig heeft het platform meer dan 1 miljard en passeert. De focus van Instagram op foto’s en mobiele gebruikers is niet alleen vooruitziend gebleken, maar heeft ook goed gecombineerd met de groeiende mobiele basis van Facebook: in het derde kwartaal van 2019, de laatste periode waarvoor het bedrijf dergelijke gegevens vrijgaf, kwam 94% van de advertentie-inkomsten van Facebook van mobiele gebruikers.
Opkomende bedrijven vinden met complementaire diensten aan hun eigen is een effectieve strategie voor Facebook geweest. Na het kopen van Instagram nam FB WhatsApp in 2014 over voor 19 miljard dollar. Op dat moment was WhatsApp een van de snelst groeiende bedrijven ter wereld en Facebook was blij om niet alleen een ongelooflijk populaire nieuwe service te verdienen, maar ook om WhatsApp te verwijderen als een concurrent van Facebook Messenger.
Those zou ook een slimme zet blijken te zijn voor Facebook en zijn familie van apps. Volgens App Annie waren de vier meest gedownloade apps ter wereld van 2010 tot 2019 Facebook, Facebook Messenger, WhatsApp en Instagram, in die volgorde.
Tijdens de pandemie besteedden mensen meer tijd aan internet, en Facebook was een van de eerste begunstigden. In zijn laatste kwartaalaanvraag vorige maand – de laatste onder de Naam Facebook – zei het bedrijf dat de omzet met 35% op jaarbasis steeg tot meer dan $ 29 miljard, terwijl de nettowinst met 17 procent groeide tot bijna $ 9,2 miljard.
Hij kondigde ook een nieuwe financiële rapportagestructuur aan met twee segmenten die in het vierdekwartaalrapport zullen verschijnen. Een daarvan is ‘Familie van apps’, waaronder Facebook, Instagram, Messenger en WhatsApp. De andere is “Facebook Reality Labs”, die hardware, software en augmented en virtual reality-inhoud omvat.
Het is dit laatste deel waarvan Meta hoopt dat het de groeimotor van de volgende generatie zal zijn. In het derde kwartaal steeg de omzet in het segment “Overig”, inclusief de verkoop van zijn Oculus virtual reality-headsets, met 195% in vergelijking met het voorgaande jaar. Maar het komt slechts neer op minder dan 3% van de totale inkomsten van Facebook, die wordt gedomineerd door advertenties.
Voordelen van het kopen van Meta-aandelen
Als je een langetermijnbelegger bent die gelooft dat de metaverse inderdaad de volgende golf van sociale media is, is Meta ongelooflijk goed gepositioneerd voor deze groeikans.
Met bijna 3 miljard maandelijkse actieve gebruikers is Meta nu al het grootste traditionele social media bedrijf ter wereld. Het heeft ook een leidende positie in de virtual reality-hardwaremarkt met zijn Oculus-headsets en zei dat het van plan is om dit jaar alleen al ongeveer $ 10 miljard uit te geven aan augmented en virtual reality.
“Meta geeft meer uit aan zijn metaverse dan de meeste startups hopen te genereren aan inkomsten, en ze hebben al ongeveer 37% van de wereldbevolking die elke maand verbinding maakt met hun bestaande site,” zegt Scott Turman, CEO van BrightRay Publishing. “Zuckerberg heeft op alle denkbare manieren een enorm voordeel.”
De community base die het bedrijf heeft opgebouwd via Facebook, Instagram en WhatsApp zal het goed van dienst zijn te midden van de toekomstige adoptie van zijn metaversedice Michael Sikorsky, president van Copia Wealth Studios.
“De metaverse is op dit moment een steeds hot trendonderwerp en er zijn slimme mensen die zeggen dat het de toekomstige staat van sociale interacties is,” zegt hij. “Meta maakt een grote zakelijke verandering en het kopen ervan geeft je wat blootstelling aan deze volgende technische trend.”
Will Reese, hoofd aandelenonderzoek bij UMB Bank, merkt op dat Meta’s metaverse niet in één dag zal worden gebouwd. “Hoewel het tijd kost om de metaverse te vormen, stelt het het bedrijf in staat om hun afhankelijkheid van online advertentie-inkomsten te overwinnen,” zegt hij.
Nadelen van het kopen van Meta Stock
Hoewel er op lange termijn groeipotentieel is in de metaverse, heeft Meta op dit moment te maken met flinke tegenwind.
Een recente wijziging in het mobiele besturingssysteem van Apple Inc. (AAPL) kunnen gebruikers zich afmelden voor tracking via hun internetactiviteit, en dit is schadelijk geweest voor de advertentieactiviteiten van Facebook.
” Over het algemeen zouden we, als Apple’s iOS 14-wijzigingen er niet waren geweest, een positieve kwartaal-op-kwartaal omzetgroei hebben gezien”, zei Sheryl Sandberg, chief operating officer van Facebook, in een conference call bij de kwartaalresultaten van het bedrijf voorafgaand aan de aankondiging van Meta.
In plaats daarvan kwam de omzet van Facebook uit op $ 67 miljoen onder het vorige kwartaal, en Sam Boughedda, een aandelenhandelaar bij AskTraders, zegt dat de iOS-kwestie “nog enige tijd op de advertentie-inkomsten van het bedrijf kan blijven wegen.”
Apple’s besturingssysteemwijzigingen zijn niet de enige manier waarop de iPhone-maker Meta bedreigt. De iMessage wordt steeds populairder, waardoor het een meer geduchte concurrent is voor Facebook Messenger en WhatsApp.
TikTok zat Meta ook op de hielen, waarbij Zuckerberg in de conference call verwees naar de app voor het delen van video’s als “een van de meest effectieve concurrenten die we ooit hebben ontmoet.”
Deel met de concurrentie heeft Facebook ook te maken gehad met een aantal schandalen, met de laatste met beschuldigingen dat het op de hoogte was van de risico’s voor de geestelijke gezondheid van Instagram, maar winst op de eerste plaats zette.
“Goede kritiek helpt ons te verbeteren, maar mijn mening is dat wat we zien een gecoördineerde inspanning is om selectief gelekte documenten te gebruiken om een nepbeeld van ons bedrijf te schetsen,” zei Zuckerberg. “De realiteit is dat we een open cultuur hebben waarin we discussie en onderzoek over ons werk aanmoedigen, zodat we vooruitgang kunnen boeken met betrekking tot veel complexe kwesties die niet specifiek voor ons alleen zijn.”
Hoe Meta de komende jaren agressief uitgeeft aan de metaverse, “dit is in een tijd waarin hun omzetgroei en marges al in gevaar zijn als gevolg van iOS-veranderingen, beschuldigingen van klokkenluiders en een ouder wordend gebruikersbestand,” zegt Reese. “FB-apps worden geconfronteerd met een vertraging in de betrokkenheid van jonge mensen, de meest winstgevende advertentiemarkt van het bedrijf.”
En de metaverse zelf, het gokken waarop een groot deel van de toekomstige groei van het bedrijf is gebaseerd, is verre van een veilige gok. Ja, het lijkt erop dat virtual reality steeds meer deel zal gaan uitmaken van het dagelijks leven, maar wat als het in het rijk van entertainment blijft en niet zo breed ingang vindt als Meta hoopt?
Daarnaast zullen er veel concurrenten in de metaverse zijn, en Sikorsky zegt dat degenen met meer ervaring in hardwareproductie, zoals Apple, een voordeel zullen hebben.
“Hoewel Facebook iets nodig heeft om de verschuiving van ‘volwassenheid’ naar ‘achteruitgang’ in zijn bedrijfslevenscyclusgrafiek te voorkomen, is meta misschien niet genoeg”, zegt Kunal Sawhney, CEO van Kalkine Group.
Moet u Meta-aandelen kopen?
Op een gegeven moment was het bezitten van Facebook-aandelen een must-have keuze voor investors op zoek naar groei. Hij verdiende tonnen geld. Het had ook een groot deel van de felbegeerde jonge gebruikers waar adverteerders blootstelling aan wilden.
Voor een groot deel zijn deze dingen nog steeds waar. Maar nu is het bedrijf beladen met risico’s voor zijn sociale licentie om zaken te doen en vergrijst het gebruikersbestand. Het wordt geconfronteerd met meer concurrentie en het plan voor toekomstige groei ligt in de overtuiging dat virtual reality ons werk, entertainment en sociale interacties zal doordringen.
Voor beleggers die willen wedden op het concept van de metaverse, is Meta een prominente titel om dat idee te spelen, zolang je maar geduldig bent. Voor andere beleggers kan Meta nog steeds een goed aandeel zijn om te kopen – zolang u de groeiverwachtingen gematigd.