Rentetarieven: een complete gids

Wat zijn de rentetarieven?
Hoe bereken je de rente?
Eenvoudige rente versus samengestelde rente
Nominale, reële en effectieve rentevoeten
Hoe beïnvloeden rentetarieven de economie?
Hoe rentebesluiten te verhandelen?
Top rente beslissingen over de hele wereld

Elk land in de wereld zet zich in voor het creëren van de beste economische omstandigheden en het bieden van financiële zekerheid aan zijn burgers.

Het onvoorspelbare karakter van de wereldeconomie en de politiek veroorzaakt echter vaak nadelige veranderingen. Als aanvoerder van de nationale economie leidt de centrale bank het land door economische stormen. Rentetarieven zijn de zeilen van deze economische boot en centrale banken zijn verantwoordelijk voor het beslissen waar ze moeten vertrekken wanneer het economische klimaat verandert.

<p style="text-align: center;">Zie een handelsmogelijkheid? Open nu een account!

Wat zijn de rentetarieven?

Een rentevoet is de kosten van het lenen van een lening die door de kredietverstrekker aan de lener in rekening wordt gebracht. Het wordt uitgedrukt als een percentage van het geleende bedrag, bekend als het principe, en periodiek in rekening gebracht volgens de details van de leningsovereenkomst. Het principe is de vergoeding die de kredietgever ontvangt voor het nemen van het risico om onbetaald te zijn aan het einde van het contract.

Kredietverstrekkers bepalen de rente die ze op de lening in rekening brengen op basis van verschillende risicofactoren. Naarmate de risico’s van een bepaalde lening toenemen, neemt ook de rentevoet toe:

Kredietnemerrisico: het potentieel van de kredietnemer om schulden niet terug te betalen
Garantie: als de terugbetaling van de lening wordt gedekt door een garantie zoals onroerend goed
Inflatie: stijgende inflatie zou de afgesproken rente minder waard maken
Contractduur: langere contracten worden langer blootgesteld aan kredietnemers- en inflatierisico’s
Kosten van fondsen: de kosten van de geldschieter om aan de lener geleende middelen te verwerven

Nationale rentetarieven

Als geldschieter van de nationale valuta wordt de minimumrente in een land bepaald door de centrale bank. Functioneel genereert de centrale bank inkomsten voor de nationale schatkist door leningen te verstrekken aan commerciële banken en rente in rekening te brengen.

Wanneer de centrale bank de rente verhoogt of verlaagt, lijden de leenkosten van andere banken. Op hun beurt weerspiegelen ze het op hun klanten door hogere of lagere tarieven toe te passen in hun commerciële en retail financiële diensten.

Centrale banken gebruiken rentebesluiten om de waarde van de munt te beheersen en de economie te leiden naar monetaire beleidsdoelen zoals lage werkloosheid, hoog bruto binnenlands product (bbp) en een stabiele inflatie.

Hoe bereken je de rente?

Het niveau van de rente toont de kosten van lenen bij de centrale bank. Wanneer de centrale bank de rente verlaagt, kunnen commerciële banken tegen goedkopere tarieven lenen. Leningen aan bedrijven en particulieren zullen betaalbaarder worden en de economie stimuleren.

In het tegenovergestelde scenario zouden alle partijen afzien van leningen en zou de economische activiteit vertragen.

Eenvoudige rente versus samengestelde rente

Eenvoudige rente is een vaste vergoedingsstructuur op basis van het bedrag van de initiële lening.
Samengestelde rente is een cumulatieve vergoedingsstructuur, waarbij het bedrag van de basislening in elke periode groeit om rente uit eerdere perioden op te nemen.

Stel dat een persoon $ 10.000 leent met een jaarlijkse rente van 10% met een looptijd van 36 maanden.

Als het contract is gebaseerd op eenvoudige rente, zouden de kosten $ 1.000 per jaar zijn en de totale kosten $ 3.000 voor een lening van $ 10.000.

Als het echter gebaseerd is op samengestelde rente:

1e jaar rente zou 10% van het bedrag = $ 1.000 zijn
2e jaar rente zou 10% van het 1e jaar totaal ($ 11.000) = $ 1.100

zijn

in het afgelopen jaar zou het stijgen tot 15% van het totaal van de eerste twee jaar ($ 12.100) = $ 1.210
Als gevolg hiervan zouden de totale rentekosten van de lening van $ 10.000 $ 3.310 voor de lener zijn.

Nominale, reële en effectieve rentevoeten

Nominale rente

Naarmate de looptijd van de lening toeneemt, kan de werkelijke waarde van de rente-inkomsten afnemen. Als de economie groeit en de inflatie stijgt, zou 3 jaar later de werkelijke waarde van de $ 10.000 lager zijn in termen van koopkracht. De schuldeiser zou echter de rente verdienen op basis van de waarde van 3 jaar geleden – dit staat bekend als de nominale rente.

Reële rente

Wanneer de nominale rentevoet
wordt aangepast om rekening te houden met de inflatie, geeft deze de reële rentevoet weer. Bijvoorbeeld, als de inflatie 3% bedroeg toen de 36-maands lening van $ 10.000 werd gegeven met een rente van 10% en de inflatie op 5% aan het einde van het contract, De reële rente zou 8% zijn als rekening wordt gehouden met de stijging van de inflatie met 2%.

Effectieve rente

De effectieve rentevoet wordt gebruikt bij de berekening van de nominale rentevoet voor leningen met samengestelde rente. Met andere woorden, het is een nominale rente die de samengestelde factor vertegenwoordigt.

Effectieve rentevoet = [(1 + (i / n) ^ n) – 1] x 100

I : rentevoet
n : samengestelde periode

Stel dat een bank $ 10.000 leent tegen een nominale jaarlijkse rente van 10% met een driemaandelijkse samenstelling. De effectieve rente = [(1 + (10% / 4) ^ 4) – 1] x 100 = 10,38%. Met andere woorden, wanneer de nominale rente van 10% wordt aangepast voor de samengestelde periode, zou de bank eigenlijk 10,38% rente verdienen op de lening van $ 10.000.

Hoe beïnvloeden rentetarieven de economie?

Rentetarieven zijn de belangrijkste instrumenten van centrale banken om de nationale economie te beheersen. De belangrijkste doelstelling is het bevorderen van optimale economische omstandigheden in overeenstemming met de monetairbeleidsdoelstellingen. Idealiter zou de centrale bank streven naar een inflatie van 4%, een bbp-groei van 3% en een werkloosheid van gemiddeld 4% om een gestage economische groei te bereiken. Als de omstandigheden echter uit de hand lopen, met name de inflatie , kan de centrale bank de rente verhogen of verlagen om de geldhoeveelheid te manipuleren en de economie te stimuleren of te beteugelen.

Rente in expansief en tegengesteld economisch beleid

Wanneer de economie stagneert of in een recessie verkeert, kan de centrale bank een expansief monetair beleid voeren en de economie stimuleren met een renteverlaging. Lagere financieringskosten zullen de rentetarieven verlagen die banken in rekening brengen voor hun financiële producten. Daarom kunnen bedrijven goedkope leningen krijgen en investeren in het uitbreiden van hun bedrijf en personeelsbestand. Meer ondernemersactiviteit zou waarde toevoegen aan het bbp, terwijl het terugdringen van de werkloosheid de koopkracht zou verhogen. Als gevolg hiervan zou de vraag van de consument toenemen en lokale prijsinflatie veroorzaken.

Een aanhoudend expansief beleid kan de marktprijzen echter opdrijven. Werknemers zouden gedwongen worden om hogere lonen te eisen om hun levensstandaard te behouden. Bedrijven zouden zich niet zowel uitbreiding als een groot personeelsbestand kunnen veroorloven en mensen kunnen ontslaan om winstgevend te blijven. Een vertraging van de productie zou het bbp doen dalen, terwijl de stijgende werkloosheid de prestaties van de consumenteneconomie remt.

Om dit te voorkomen en het expansieve beleid onder controle te houden, kan de centrale bank besluiten de rente te verhogen en de geldhoeveelheid in de binnenlandse economie te verminderen. Duurdere leningen zouden bedrijven en particulieren ontmoedigen om geld uit te geven en de vraag verminderen. Naarmate de vraag-aanbodverhouding neigt naar overaanbod, zouden de lokale prijzen dalen en zou de inflatie onder controle worden gehouden.

Disconteringsvoet versus federal funds rate

In de Verenigde Staten en veel andere grote economieën kunnen centrale banken verschillende rentetarieven vaststellen voor leningen van centrale banken en interbancaire leningen. De rentevoet van de lening van de centrale bank staat bekend als de disconteringsvoet, terwijl de rentevoet op interbancaire leningen de federal funds rate wordt genoemd .

De federal funds rate is meestal lager dan de discontovoet om commerciële banken aan te moedigen om van elkaar te lenen voordat ze overheidsleningen aanvragen. Wanneer de centrale bank de geldschieter is, wordt de lening gefinancierd uit nationale reserves of door geld bij te drukken. Omdat de centrale bank de geldhoeveelheid zou manipuleren, kan dit een grote impact hebben op de waarde van de valuta.

Hoe handel je met rentebesluiten?

De rente blijft achter bij de economische indicatoren van de economie. Rentebesluiten zijn gebaseerd op analyse van gegevens uit het verleden uit andere economische rapporten. Door recente economische trends te herkennen, kan de centrale bank projecties maken en besluiten om de rentetarieven hoger of lager te stellen of te houden zoals ze zijn.

Rentebesluiten worden meestal maandelijks of met tussenpozen van zes weken aangekondigd. Soms volgt een persconferentie waarin het rentebesluit en andere genomen monetairbeleidsbeslissingen worden toegelicht. Bovendien kunnen zich van tijd tot tijd wijzigingen in de noodrente voordoen, wat betekent dat centrale banken het niveau van de rentetarieven tussen geplande vergaderingen wijzigen.

Renteverhogingen en -verlagingen

Renteverhogingen worden door de centrale bank beschouwd als een hawkish benadering. Wanneer de rente stijgt, stijgt ook de prijs van de lening in nationale valuta. Lenen wordt winstgevender en leningen worden duurder. Als gevolg hiervan wint de nationale valuta aan waarde op de valutamarkten. Stijgende rentes zouden ook andere markten treffen. De winstgevendheid van veiligere beleggingen zoals obligaties en schatkistpapier zou toenemen en beleggers zouden hun kapitaal omleiden naar deze opties in plaats van risicovollere keuzes zoals aandelen en indices.

Renteverlagingen worden door de centrale bank gezien als een accommoderende aanpak. Wanneer de rente daalt, daalt ook de prijs van de lening in nationale valuta. Leningen worden goedkoper en de lening wordt minder winstgevend. Als gevolg hiervan verliest de nationale valuta waarde op de valutamarkten. In tegenstelling tot hogere rentes verliezen rentebetalende beleggingen hun aantrekkingskracht wanneer de centrale bank de rente verlaagt. Beleggers zouden meer bereid zijn om aandelenmarktrisico’s te nemen om de winstgevendheid van de portefeuille te verhogen.

Marktreacties

Laten we zeggen dat de Amerikaanse Federal Reserve het rentebesluit bekendmaakt en analisten voorspellen een daling van 0,25%. Het marktsentiment omvat de beslissing al gedurende de dag en USD-paren winnen momentum naar beneden. De Fed biedt renteverlagingen en een accommoderend statement over de toekomstige rente, de USD zal aanzienlijk dalen. Als de verlaging hoger zou zijn dan normaal, zoals 0,50% in plaats van 0,25%, zou de onrust op de markt de Amerikaanse dollar doen zinken. Aan de andere kant, als de tarieven ongewijzigd zouden blijven, zouden beleggers snel USD terugkopen en terugbrengen naar de top.

De rente biedt dus mogelijkheden om te speculeren op de stijging of ondergang van een munt, maar ook om te beleggen op basis van fundamentele analyse en verwachte veranderingen. Ze creëren kansen, maar ook risico’s als gevolg van verhoogde marktvolatiliteit.

Voor nieuwshandelsstrategieën is alles rond de rente het belangrijkst. Inderdaad, het doel van het interpreteren van alle economische releases (bijv. BBP, CPI, werkloosheid) tussen twee centrale bankvergaderingen is om een idee te krijgen van wat centrale banken vervolgens zullen doen met het niveau van de rentetarieven.

Top rente beslissingen over de hele wereld

Amerikaanse Federal Fund Tarieven

Regio : Noord-Amerika
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Federal Open Market Committee (FOMC) van de Federal Reserve (Fed)
Betrokken activa: USD; Amerikaanse aandelen en obligaties; US30, US500, US_TECH100; Grondstoffen verhandeld in USD

Officiële EU-rentetarieven

Regio : Europa
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Europese Centrale Bank (ECB)
Betrokken activiteiten : EUR; EuroStoxx50; DAX 30, CAC 40; staatsobligaties van EU-leden

Basisrente in het Verenigd Koninkrijk

Regio : Europa
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Monetary Policy Committee (MPC) van de Bank of England (BoE)
Betrokken activiteiten : GBP, EUR; Britse aandelen; FTSE 100; Britse Gelten

Canadese beleidsrente

Regio : Noord-Amerika
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Bank of Canada (BoC)
Betrokken middelen : CAD; Canadese aandelen; S &p / TSX; Canadese verhandelbare obligaties; Ruwe olie

Rentetarieven van Japan

Regio : Azië
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Bank of Japan (BoJ)
Betrokken activa: JPY; Japanse aandelen; Nikkei 225; Japanse staatsobligaties

Chinese basisrente

Regio : Azië
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : People’s Bank of China (PBC)
Betrokken activa: CNY, AUD, NZD; Chinese aandelen; China A50; Chinese staatsobligaties

Australische basisrente

Regio : Oceanië, Azië
Releasedatum : 8 keer per jaar
Uitgevende instelling : Reserve Bank of Australia (RBA)
Betrokken activa: AUD, NZD; Australische en Nieuw-Zeelandse aandelen en obligaties; ASX 200-index

Waarom rentebesluiten verhandelen met AvaTrade?

Van alle economische gebeurtenissen zijn rentebesluiten verreweg het meest invloedrijk op de markten. Alle markten – valuta’s, obligaties of aandelen – reageren agressief op veranderingen in de rente, vooral als ze verrassend zijn.

Ze zijn het goud van economische indicatoren – zeldzaam en waardevol. Als u er het beste van wilt maken, is het uitrusten van uzelf met de beste handelstools met AvaTrade meer dan essentieel.

rentebesluit? Ga naar onze economische kalender en kijk wanneer de volgende renteaankondiging van de Amerikaanse Federal Reserve wordt verwacht, vergeet niet om deze in uw agenda te markeren!
Wat moet ik onderhandelen met rentebesluiten, de nationale munt van de centrale bank, zeker. Of het nu gaat om USD of EUR of anderen, AvaTrade biedt een hefboomwerking tot 400:1
en minimale spreads.
Hoe kan ik de beslissing van de centrale bank voorspellen? Rentebesluiten worden beïnvloed door rapporten over bbp, CPI en werkloosheid. Leer meer over hen en zie hoe ze zich hebben gedragen sinds de laatste beslissing.
En als de beslissing de markten verrast? Als de verrassing positief was, hoe meer hoe beter. Voor negatieve kunnen we AvaProtect gebruiken om onze posities van tevoren af te dekken en voorbereid te zijn op alle scenario’s.

De rente is wat een doel geeft aan alle andere economische indicatoren. Nu je volledig begrijpt hoe ze werken en de economie beïnvloeden, breng je je kennis in de praktijk. Begin met na te denken over wat de Fed en de ECB zullen beslissen over hun rentetarieven wanneer de huidige economische omstandigheden worden overwogen.

Top veelgestelde vragen over rentetarieven

Waarom zijn rentetarieven belangrijk voor forex traders?

Over het algemeen presteren valuta’s met hogere rentetarieven meestal beter dan concurrenten met lagere rentetarieven. U kunt ook profiteren van renteverschillen door valuta’s met een hoge rente te kopen en valuta’s met een lage rente te verkopen. Dit staat bekend als een carry trade. Forex-handelaren zullen de werkelijke rentetarieven en verwachte veranderingen in rentetarieven nauwlettend in de gaten houden. Deze projecties helpen hen bij het nemen van koop- en verkoopbeslissingen. Wanneer centrale banken onverwachte wijzigingen aanbrengen in hun rentetarieven, kunnen ze een hoge volatiliteit op de markten veroorzaken als handelaren hun posities aanpassen aan nieuwe en onverwachte rentetarieven.
Profiteren forex traders direct van de rente?

U kunt direct profiteren van rentetarieven bij het handelen op de forexmarkten. Dit type uitwisseling staat bekend als een “carry trade” en betrof het kopen van een valuta met een hoge rente terwijl een valuta met een lage rente werd verkocht. De handelaar die een dergelijke positie ’s nachts aanhoudt, profiteert van de overnight swap of het renteverschil tussen de twee valuta’s. Ze krijgen in wezen rente betaald over de valuta van de hoogste rente en moeten rente betalen over de valuta van de laagste rente. Het verschil is hun winst.
Hoeveel invloed hebben rentetarieven op forex?

Rentetarieven worden
vaak beschouwd als de belangrijkste determinanten van wisselkoersen, en hoewel ze een sterke invloed hebben op wisselkoersen, zijn ze niet het enige dat valutamarkten beweegt. Doorgaans zal elke factor die de handel tussen twee landen beïnvloedt, ook enige invloed hebben op de wisselkoersen van hun valuta’s. Dit omvat de inflatie, de overheidsschuld en de begrotingstekorten, de ruilvoet tussen de twee landen en de relatieve sterkte van elke economie. In sommige gevallen is het mogelijk dat een valuta met een lagere rente sterker is dan een valuta met een sterkere rente.

<p style="text-align: center;">Zie een handelsmogelijkheid? Open nu een account!