Het crypto-leenplatform pauzeerde opnames toen Bitcoin naar beneden spiraalde, waardoor zijn tokens instortten. Dit is wat er gebeurde.
In het midden van een bredere ineenstorting van de cryptocurrency-markt kondigde crypto-uitleenplatform Celsius op 12 juni aan dat het werd sopending all withdrawals op zijn leenplatform, onder vermelding van “conditions ” en de noodzaak om “de liquiditeit te stabiliseren”.
In de uren na de aankondiging is het native token van Celsius, CEL, gerold 70% in één uur; de volgende dag werd het verhandeld tegen meer dan 40% minder. De neerwaartse spiraal van de CEL kwam te midden van een gigantische verkoopgolf die de totale marktkapitalisatie van cryptocurrencies zag kelderen tot minder dan een biljoen, of meer dan tweederde tot zijn all-time high van 3 biljoen of dollars, terwijl Bitcoin daalde to niveaus die sinds 2020 nooit meer zijn gezien.
De verklaring of mission by Celsius beweert dat het doel ervan is “de financiële sector te ontsieren”. Als de titels van Bloomberg en van de Financial Times iets te doen zijn, heeft het zeker een verstorend effect gehad, op de cryptocurrency-markt zelf.
Dat is er gebeurd? Het korte antwoord: niemand weet het echt, maar het afgelopen jaar zijn de problemen gefermenteerd.
Indice dei contenuti:
Hoe te starten
Celsius is vrij typisch voor gedecentraliseerde financiële (DeFi) leenplatforms.
Iedereen kan omhoog gaan, lenen en geld lenen, maar als ze geïnteresseerd zijn in het laatste, moet de lening overgecollateraliseerd zijn, wat betekent dat de lener meer moet storten dan hij leent. Dit is contra-intuïtief voor de gemiddelde persoon, maar vergeet niet dat cryptocurrencies momenteel niet gereguleerd zijn, dus er zijn geen incassobureaus die zullen voorkomen dat leners in gebreke blijven.
Hoewel DeFi de belofte van een alternatief financieel systeem biedt door meer concurrerende rendementen te bieden dan spaarrekeningen, zijn er nog steeds kapitaal- en technologische toetredingsdrempels.
Onsce gebruikers hebben de sprong gewaagd en wat geld op het protocol gezet, kunnen ze aantrekkelijke rendementen behalen. Volgens it website, biedt Celsius meer dan 7% rendement op stablecoins zoals USDC en Tether, 7,25% voor Polygon, 6% voor Ethereum en 6,25% voor Bitcoin.
Het protocol leent vervolgens zijn geaggregeerde tokens tegen hogere tarieven uit aan leners. Celsius staat erop dat het de cryptocurrencies van klanten gebruikt voor niets meer dan protocolleningen en Bitcoin-mijnbouwactiviteiten en deze getuigenissen op zijn “transparantie” en “real-time audit” als een enkel verkooppunt.
Hoe het gaat
Celsius’ CEL-token ging in vrije val kort na de aankondiging dat het opnames op 13 juni opschortte. De rest van de cryptocurrency-markt lijkt dit voorbeeld te hebben gevolgd, zij het met minder uitgesproken verliezen.
De kortetermijnoorzaak van Celsius-problemen lijkt te wijten te zijn aan de Lido tip Etherin (stETH), een token gekoppeld aan Ethereum’s ETH. stETH vertegenwoordigt de ETH die vastzit op de Ethereum 2.0-bakenketen, een keten die parallel loopt aan de belangrijkste Ethereum-blockchain die uiteindelijk zal combineren met het Ethereum-mainnet in een evenement dat bekend staat als
On DeFi-platforms wordt stETH vaak gebruikt als onderpand om ETH te lenen. Het probleem is dat stETH onlangs zijn verankering tegen ETH verloor, waardoor die posities werden bedreigd. Met de verkoop van de eigenaren en de datum van de vakbond set in onzekerheid, is er nu sterke verkoopdruk op stETH.
Zo wat heeft het met Celsius te maken? Het DeFi-platform had het geld van klanten in stETH vergrendeld en een stETH-depegging kon een golf van aflossingen veroorzaken, wat een liquiditeitscrisis veroorzaakte.
Celsius: voel de hitte
In het afgelopen jaar hebben verschillende toezichthouders duidelijk gemaakt dat ze hoogrenderende crypto-leenproducten zoals Celsius zien als niet-geregistreerde effecten. Afgelopen september hadden vier staten (New Jersey, Texas, Alabama en Kentucky) Celsius staakt-het-vuren-brieven gestuurd. Diezelfde maand sloot Coinbase zijn geplande Lend-product na dreigde de SEC met juridische stappen als het werd gelanceerd.
Op dit moment had Celsius al gesloten bewerkingen in het VERENIGD KONINKRIJK, onder vermelding van “onzekerheid over de regelgeving”. Het bedrijf besloot dat een verhuizing naar de VS ook strategische uitbreiding zou elimineren, waardoor het zich kon concentreren op het verkrijgen van binnenlandse licenties en registraties om “de levensvatbaarheid op lange termijn van Celsius en zijn gemeenschap te waarborgen.”
In oktober 2021 haalde Celsius $ 400 miljoen op in een financieringsronde die leidde tot een waardering van meer dan $ 3 miljard. In november onthulde het dat de financiering werd gestreept tot $ 750 miljoen na over-abonneren op de verhoging.
In mei 2022 veranderde Celsius zijn beloningsaanbod om te voldoen aan toezichthouders pedemply het elimineren van accounts met een hoge rente voor niet-geaccrediteerde Amerikaanse beleggers, in wezen een fantasievolle manier om te zeggen dat het mensen heeft voorkomen die geen $ 200.000 per jaar verdienen of 1 miljoen hebben dollars op de bank om het hoogste rendement te behalen.
Current Celsius problemen komen slechts een maand na de squallo of een andere DeFi-vaandeldrager, Terra. De aan de dollar gekoppelde stablecoin van het platform, UST, is gedaald tot nul na de nummer één use case, die 20% rendement op Anchor verdient, is aangetast door marktonzekerheid. Er volgde een massa-uitje, waarbij miljarden FSO’s werden verbrand om LUNA te slaan in een tempo dat te snel was voor het verankeringsalgoritme. Een heel ecosysteem is vernietigd.
Inmiddels is er veel geld verhuisd van Celsius; in de eerste helft van 2022 is de totale hoeveelheid digitale assets die vastzitten op het protocol gekrompen van ongeveer 24 miljard dollar naar 12 miljard dollar.
Nexo stelt de overname van Celsius-activa voor, terwijl cryptoleningsrivaal opnames stopt
De digital asset manager Nexo reageerde op het nieuws van zijn rivaal Celsius dat het de opnames pauzeerde door een voorstel in te dienen voor een aankoop van een deel van de liquide activa van het bedrijf.
Na het bevriezen van opnames op zondag stelde rivaal Celsius Nexo een aankoop voor van enkele van de liquide activa van het bedrijf, wat aangeeft “wat lijkt op de insolventie” van Celsius. Met de bredere cryptocurrency-markt in het rood, is het een tumultueuze tijd voor DeFi in het bijzonder en cryptocurrencies in het algemeen.
