Een beleggingsfonds is een professioneel beheerd bedrijf dat geld van veel beleggers verzamelt en belegt in effecten zoals aandelen, obligaties en kortlopende schuld-, aandelen- of obligatiefondsen en geldmarktfondsen.
Beleggingsfondsen zijn een goede investering voor beleggers die hun portefeuille willen diversifiëren.
In plaats van alles op één bedrijf of sector in te zetten, belegt een beleggingsfonds in verschillende aandelen om te proberen het portefeuillerisico te minimaliseren.
De term wordt meestal gebruikt in de VS, Canada en India, terwijl vergelijkbare structuren over de hele wereld de SICAV in Europa en de open-end beleggingsonderneming in het VK omvatten.
Welke invloed heeft DDT op mijn beleggingen?
Vóór april 2020 waren dividenden van beleggingsfondsen belastingvrij in handen van beleggers, d.w.z.
dat ze geen inkomstenbelasting hoefden te betalen over dividenden van hun beleggingen in beleggingsfondsen. Het huis van het fonds zou dividenduitkeringsbelasting (DDT) aftrekken van het uitkeerbare overschot (winst) van het fonds om het uitkeerbare netto-overschot te berekenen. Dit bedrag werd uitgekeerd in verhouding tot de aandelen die in het fonds werden gehouden door alle beleggers die voor de dividendoptie hadden gekozen.
Nu
hoeven beleggingsfondsen DDT niet aan de bron af te trekken, maar de belegger moet inkomstenbelasting betalen over dividenden van beleggingsfondsen volgens zijn hoogste inkomstenbelastingplaat.
Terwijl in het DDT-regime een uniform belastingtarief een impact had op beleggers die voor de dividendoptie hadden gekozen, zal de impact van dividendbelasting nu van belegger tot belegger verschillen. Een belegger in de 30% inkomstenbelastingplaat zal een hogere dividendbelasting zien dan iemand in een 20% belastingplaatje.
Voorheen werd de belegger van de groeioptie niet beïnvloed door DDT, omdat de winsten van het fonds werden geherinvesteerd om de kapitaalbasis van het fonds te laten groeien.
Zo zag een belegger in het groeiplan een stijging van de NAV van zijn aandelen terwijl hij hetzelfde aantal eenheden bleef aanhouden, terwijl een dividendoptiebelegger een daling van de NAV ervoer na de dividendaangifte.
Met de afschaffing van de dividendbelasting op beleggingsfondsen zullen zowel de groei- als de dividendoptie nu hetzelfde uitkeerbare overschot kennen. Voorheen werd een deel van dit overschot aan de bron afgetrokken voor belastingbetalingen door het beleggingsfonds, waardoor het uitkeerbare nettooverschot dat beschikbaar was voor dividendoptiebeleggers werd verminderd.
Een dividendherinvesteringsoptie stelt beleggers in staat om het dividend te herinvesteren, maar voorheen was dit bedrag van het herbelegde dividend lager dan de stijging van de NAV De groeioptie die beleggers ervoeren omdat alle dividenden pas werden gedeclareerd na aftrek van de DDT. Nu hangt de keuze tussen de optie Groei en Dividend af van uw voorkeur voor het creëren van
