Het lijkt erop dat de keuze tussen een van de twee typen niet eenvoudig is, dus hebben we bij Finanzaoggi besloten om u op een eenvoudige en schematische manier een paar dingen te vertellen over het verschil tussen vaste inkomenseffecten en
floating rate securities.
Fixed Income Securities:
– een vaste (vaste) coupon aanbieden vanaf de geboorte tot het einde van de zekerheid;
– worden blootgesteld aan schommelingen in tarieven (wanneer de tarieven stijgen, daalt hun prijs zodat het rendement overeenkomt met nieuwe tarieven). Het aandeel verliest als de rente stijgt, en vice versa wint;
– deze tarieven dalen in prijs wanneer de inflatie stijgt (als gevolg van een systeem van onvermogen om de belegger te dekken van de toename van de koopkracht).
Floating rate securities:
– aanbiedingscoupons (variabelen) tijdens de looptijd van de obligatie
– deze effecten passen zich aan aan schommelingen in de rente (indien deze dalen of stijgen, dalen of stijgen de coupons);
– als het effect met variabele rente coupons heeft die gekoppeld zijn aan de inflatie, als de inflatie toeneemt, verdient de belegger proportionele rente. Het tegenovergestelde is waar in het geval van een dalende inflatie.
[Afbeelding via Lucidinvesting]