Goud is al duizenden jaren een symbool van rijkdom en veiligheid, maar het is niet iets waar de meeste beleggers rekening mee houden bij het opbouwen van een portefeuille. De goudbugs van vandaag zijn meestal de complottheoretici van de financiële gemeenschap, en de prijs van het edelmetaal heeft geen record voor inflatie bereikt, een recordhoogte in bijna 40 jaar.
Maar de laatste tijd is goud weer voor het voetlicht gekomen.
De wereldwijde spanningen beginnen op te lopen en beleggers hebben opnieuw naar goud gekeken. Omdat het bezitten van fysiek goud voor de meeste mensen een te grote last is, zijn exchange-traded funds (ETF’s) de voorkeurskeuze geworden voor blootstelling aan ‘s werelds slimste grondstof.
Stijgers
Sessie: 6 april 2021 16:00 – 7 april 2021 15:59
symbool
openen
dichtbij
modificeren
Verandering %
volume
class=”company-name-td”>Buy JDST Shares – Make trading JDST for free Direxion Daily Junior Gold Miners Index Bear 2X Shares
10,75
11.09
0.34
3,16%
2.23M
class=”company-name-td”>Buy DUST shares – Trade for DUST shares Direxion Daily Gold Miners Index Bear 2X
class=”company-name-td”>Koop DGL-aandelen – Handel voor DGL Invesco DB Gold Fund Free
50.28
50.18
-0.11
-0,21%
2.22K
Contents
Wat zijn goud ETF’s?
Geschiedenis van goud ETF’s
Toekomstperspectieven voor goud-ETF’s
Hoe u nu goud-ETF’s kunt kopen
Vind een plek voor goud in je portemonnee
Wat zijn goud-ETF’s?
Goud-ETF’s zijn eigenlijk een combinatie van 3 verschillende producten: closed-end fondsen, exchange-traded funds (ETF’s) en exchange-traded notes (ETN’s):
Closed-end fondsen (CEFs): CEFs werken op dezelfde manier als ETF’s, maar met enkele relevante verschillen. CEFs worden beheerd door consultants en moeten worden geregistreerd bij de SEC. CEFs haalden fondsen op via een initial public offering (IPO), maar na die initiële kapitaalinstroom sluit het fonds zijn deuren voor nieuwe kopers. De intrinsieke waarde (NAV) van een CEF wordt regelmatig berekend, in tegenstelling tot beleggingsfondsen die de NAV slechts één keer berekenen aan het einde van de handelsdag.
Exchange-traded funds (ETF’s): Een exchange-traded fund is een beleggingsfonds dat op een beurs wordt verhandeld als een aandeel. Een ETF kan bestaan uit activa zoals aandelen, grondstoffen of obligaties.
Exchange-traded notes (ETN’s): ETN’s lijken meer op obligaties dan op aandelen, hoewel ze geen rente betalen. ETN’s zijn ongedekte schuldproducten die een onderliggende index volgen, zoals de spotprijs van goud. ETN’s zijn zeer gevoelig voor tracking error risk en liquiditeitsrisico.
Geschiedenis van goud ETF’s
Goudhandel
bestaat al duizenden jaren, maar de handelsmarkten zijn veranderd terwijl het edelmetaal hetzelfde is gebleven. Geld wordt op papier gedrukt en de meeste financiële transacties worden online gedaan en laat fysiek goud achter als een archaïsch medium. Het verplaatsen en opslaan van blokken kost geld en de kwaliteit van het product heeft een breed assortiment.
De wens voor goud bestond nog steeds in het kielzog van de dot-com-bubbel en veel handelaren wilden een voertuig om efficiënter toegang te krijgen tot edelmetaal. Toegegeven, het beeld van NYSE-handelaren die goudstenen naar elkaar gooien door de handelskamer is aangenaam, maar een meer praktische oplossing was nodig om goudhandel in de handelskamer te brengen.
Voer State Street Global Advisors in. Het lanceerde de SPDR Gold Trust (GLD) als een ETF in 2004 en gaf beleggers toegang tot fysiek goud zonder de noodzaak om te verhuizen, op te slaan of te betalen voor verzekeringen erop. De SPDR Gold Trust volgt de spotprijs van goud met behulp van fysieke goudstaven die zijn opgeslagen in een Londense kluis.
GLD heeft beleggers 2 voordelen gegeven die het bezitten van edelmetaal niet heeft:
Beleggers hadden niet langer directe toegang tot fysiek goud om blootstelling aan het edelmetaal te krijgen.
Beleggers kunnen nu goudbeleggingen kopen en verkopen op de beurs, waardoor de liquiditeit sterk toeneemt en de transactiekosten dalen.
Goud-ETF’s namen een vlucht omdat beleggers eindelijk konden profiteren van het metaal zonder dure opslag- en transactiekosten.
Tegenwoordig zijn tientallen goud-ETF’s en gerelateerde producten verkrijgbaar bij beursvennootschappen over de hele wereld. Voertuigen zoals ETF’s beleggen meestal in fysieke goudstaven of aandelen van bedrijven die goud delven, produceren en verkopen. Het lijkt misschien geen enorm verschil, maar de IRS ziet de dingen heel anders.
ETF’s die hun aandelenkoers baseren op direct eigendom van goud krijgen geen gunstige fiscale behandeling. Omdat fysiek goud wordt beschouwd als een collector’s item, worden goud-ETF’s die beleggen in fysiek edelmetaal op dat niveau belast. In plaats van het normale langetermijnmeerwaardepercentage van 20%, worden aandelen van ETF’s zoals GLD belast op het financieringsniveau: op lange termijn kan het oplopen tot 28%.
U kunt ook overwegen etf’s te kopen die in fysiek goud beleggen op een beleggingsrekening zoals een Roth IRA. Aangezien Roth IRA-fondsen worden belast op het moment van storting, worden eventuele winsten uit de goudprijs niet belast tegen het te verzamelen tarief.
Overweeg een van deze ETF’s als u blootstelling aan goud in uw portefeuille wilt:
SPDR Gold Trust (GLD): Uiteraard is de grootste goud ETF een SPDR. De SPDR Gold Trust heeft meer dan $ 40 miljard aan activa en gebruikt goudstaven uit Engeland om de spotprijs te volgen. De kostenindex is 0,40%, maar de IRS beschouwt GLD als een collector’s item, dus wees voorbereid op een energierekening.
Aberdeen Standard Physical Swiss Gold Shares (SGOL): Dit fonds is misschien een mondvol, maar de kostenratio is een dieptepunt van 0,17% en draagt nog steeds meer dan $ 1 miljard aan activa. De spotprijs van goud wordt gevolgd met behulp van staven die in Duitsland zijn opgeslagen voor SGOL, dus nogmaals, de IRS zal een aanzienlijke verlaging willen.
iShares MSCI Global Gold Miners ETF (RING): In plaats van fysiek goud aan te houden, belegt RING in goudaandelen zoals Barrick Gold en Newmont Goldcorp. De kostenratio is 0,39%, maar beleggers worden belast tegen het normale tarief op meerwaarden.
Future outlook voor goud ETF’s
Goud blijft een populaire hedge tegen de problemen van de wereld, of het nu gaat om inflatie, politiek risico, valutaschommelingen of handelsoorlogen. Natuurlijk is goud geenszins een perfecte hedge tegen wat dan ook. Alleen omdat de aandelenkoersen dalen, betekent niet dat de goudprijs zal stijgen. Zoals altijd is het belangrijk om uw onderzoek te doen en investeringen te doen in overeenstemming met uw langetermijndoelen.
Dat gezegd hebbende, hier zijn enkele voor- en nadelen van het bezitten van goud-ETF’s.
Waarom je het misschien wilt kopen
Hier zijn enkele redenen waarom u zou kunnen overwegen om goud-ETF’s aan uw portefeuille toe te voegen.
Efficiënter dan fysiek goud: het kopen van goudstaven betekent interactie met dealers en het betalen van transactiekosten, opslag en waardering. Het bezitten en opslaan van fysiek goud is veel onpraktischer dan het kopen van een effect op de NYSE. Goud ETF-eigenaren kunnen zonder problemen profiteren van goudbezit.
Diversificatie van aandelen en obligaties: Het is moeilijk om echte diversiteit op de aandelenmarkt te vinden, zelfs als u in landen en sectoren over de hele wereld belegt. Aandelen hebben allemaal de neiging om in dezelfde richting te bewegen, net als obligaties. Als u een actief wilt dat niet gecorreleerd is aan typische marktkrachten, is goud een geweldige manier om dat risico in evenwicht te brengen.
Verdedig jezelf tegen onzekerheid: baart de onzekerheid van vandaag je zorgen? Beleggen in goud kan dus de veiligheid en bescherming bieden die u zoekt. Goudprijzen hebben de neiging om te stijgen wanneer de wereld gek wordt en beleggers massaal naar veilige havenactiva trekken.
Overwegingen vóór aankoop
Zorg ervoor dat u deze punten in overweging neemt voordat u uw aankoop doet.
Forse belastingdruk: Als u goud-ETF’s koopt die beleggen in fysiek edelmetaal, wordt u belast tegen het verzameltarief, niet tegen het tarief op vermogenswinsten. Dat betekent voor sommige beleggers 28% op uw inkomsten betalen.
Het is geen perfecte hedge: is goud echt een hedge tegen onzekerheid? Zeker, maar niet altijd. De goudprijs daalde tijdens periodes van onzekerheid, zoals begin jaren 80.
Hoge kostenratio’s: In vergelijking met bredere aandelenmarkt-ETF’s zijn goudproducten duur. Fidelity, Vanguard en Schwab hebben aandelen-ETF’s met dure ratio’s van bijna 0%, de goedkoopste goud-ETF’s hanteren nog steeds kostenratio’s tot 0,25%.
Hoe kunt u nu goud-ETF’s kopen
Wilt u goud toevoegen aan uw portemonnee? Zorg ervoor dat u de voor- en nadelen van het bezitten van een edelmetaal afweegt en nadenkt over waar goud in uw beleggingsprofiel past.
Stap 1: Wijs een deel van uw portefeuille toe aan goud
Hoeveel van uw portefeuille moet worden besteed aan goud? Niet zozeer. Omdat goud een hedge is tegen onzekerheid, zul je het waarschijnlijk niet zo vaak nodig hebben. Houd uw allocatie laag, vooral wanneer aandelen sterk zijn geweest. Overweeg om ze in een Roth IRA te bezitten om de te heffen belasting te vermijden als u van plan bent ETF’s te kopen die fysiek goud bezitten.
Stap 2: Bepaal welke goud-ETF’s te kopen
Goud-ETF’s zijn niet gelijk gemaakt. Sommige ETF’s volgen de spotprijs van goud met behulp van edelmetaal; anderen kopen aandelen in goudmijnbedrijven. En ja, sommige zijn etn’s met drie hefbomen die zich richten op junior gouddelvers. Zorg ervoor dat u liquide en goedkope ETF’s zoals GLD of SGOL koopt.
Stap 3: Zoek een goedkope online broker
Zodra u hebt bepaald welke goud-ETF’s u aan uw portefeuille wilt toevoegen, moet u een makelaar vinden. Kies een makelaar met lage commissies: u koopt goud-ETF’s om de transactiekosten laag te houden, weet u nog? De meeste legacy-makelaars hebben hun handelskosten verlaagd tot $ 5 of minder. Bovendien bieden online-only makelaars zoals Robinhood en WeBill volledig commissievrije handel. U betaalt te veel als u meer dan $ 5 per transactie betaalt.
Stap 4: Zoek een geschikt toegangspunt
Zet nu de hoed van uw handelaar op. Aangezien we goud-ETF’s op de beurs kopen, moet u een goed instappunt vinden, net als elke beursoperatie. Duik er niet zomaar in met een marktorder bij de openingsbel. Zoek naar een niveau van ondersteuning waarbij je je op je gemak voelt bij het openen van een positie.
Stap 5: Voer uw transactie uit
Zoek een ondersteuningsniveau en open uw positie met behulp van een limietorder. Limietorders komen pas in uw transactie als een specifieke prijs is bereikt. Uw transactie wordt automatisch gevuld tegen de best mogelijke prijs, heel anders dan u had verwacht. Zodra de transactie is uitgevoerd, controleert u uw investering en houdt u uw portefeuille goed in balans.
Vind een plek voor goud in uw portefeuille
Goud is al lang de vergeten stiefzoon van financiële activa, maar ETF’s stellen beleggers in staat om blootstelling aan edelmetalen te krijgen zonder de noodzaak om edelmetaal te verplaatsen en op te slaan. Goud-ETF’s zijn er in verschillende vormen en beleggen in fysieke staven of goudmijnbedrijven.
Het bezitten van goud kan uw portefeuille beschermen tegen wereldwijde onzekerheid en diversificatie van de aandelenmarkt bieden, maar er is geen garantie dat aandelen en goud in tegenovergestelde richtingen zullen bewegen.
Goud-ETF’s die edelmetaal bezitten, hebben ook verschillende fiscale implicaties om te overwegen. Het kopen van een asset als deze vereist veel overleg.
Geïnteresseerd in beleggen in grondstoffen? Bekijk de topkeuzes van Benzinga voor de beste zilveraandelen en de beste olie-ETF’s.
