In maart 2026 bedroeg het totale saldo op Nederlandse spaarrekeningen meer dan €540 miljard, aldus De Nederlandsche Bank. Van dit bedrag is ongeveer €451 miljard direct opneembaar, het resterende deel zit vast in deposito’s. Tegelijkertijd bedroegen de totale beleggingen eind 2025 rond de €204 miljard, een groei van bijna 8 % ten opzichte van het voorgaande jaar. Ondanks het recordspaartegoed belegt slechts één op de vier huishoudens, terwijl ruim 800 000 gezinnen tussen de 35 en 67 jaar een overschot hebben boven hun buffer maar toch niet investeren.
Waarom een groot deel van de spaarders geen beleggingen aangaat
Uit onderzoek van de Autoriteit Financiële Markten blijkt dat 26 % van de Nederlandse huishoudens ten minste één belegger heeft, terwijl 70 % van de niet-beleggers aangeeft hier in de toekomst ook niets aan te willen doen. Het meestgenoemde obstakel is een gebrek aan kennis; daarnaast vinden veel mensen beleggen te riskant, hebben ze er weinig interesse in of denken ze dat er onvoldoende financiële ruimte voor is, ook al blijkt dit vaak niet het geval.
Elroy van den Bout van fintech-onderneming Cleverr wijst op de complexiteit van de beleggingsmarkt: “Fondsen die in andere fondsen investeren, hefboomproducten, een lange bijsluiter – dat schrikt de gemiddelde spaarder af.” Hij geeft aan dat mensen eigenlijk maar één simpel doel zoeken: een tastbaar, waardevol bezit. Goud voldoet aan die behoefte zonder jargon.
Cleverr: fysiek goud vanaf één euro
Cleverr biedt een online platform waar consumenten fysiek goud of zilver kunnen kopen, vanaf een bedrag van €1. Het metaal wordt toegewezen aan een baar, staat op naam van de koper en wordt veilig bewaard in een Zwitserse kluis. Klanten kunnen eenmalig kopen of een maandelijks spaarplan instellen. Er is geen uitgebreid risico-profiel, geen tientallen productkeuzes: je koopt simpelweg goud of zilver, ziet precies wat je bezit en wat je betaalt. Het bedrijf heeft een vergunning van de AFM en rekent geen toegevoegde kosten voor het aanmaken van een account.
Hogere rente zonder van bank te veranderen: Raisin en RenteBoost
De meeste spaarders houden hun spaarrekening bij dezelfde bank als hun betaalrekening: vaak een van de drie grote Nederlandse banken. Deze banken bieden een variabele rente tussen 1,00 % en 1,60 % per jaar. Via het platform Raisin kan men een extra spaarrekening openen bij Europese partners die tot 2,45 % per jaar uitbetalen, en nieuwe klanten ontvangen een tijdelijke RenteBoost van 3,30 % per jaar voor drie maanden.
Voor een saldo van €20 000 levert een spaarrekening bij een grote bank tussen €225 en €310 op jaarbasis op. Bij Nordax Bank (een partner van Raisin) levert hetzelfde bedrag €490 op, een verschil van €180 tot €265. Met de RenteBoost (€165 voor drie maanden) en vervolgens 2,45 % voor de resterende negen maanden, komt de totale opbrengst op €532,50: een meerwaarde van €222,50 tot €307,50 ten opzichte van de traditionele bank.
Geld ondergebracht bij een buitenlandse partnerbank valt onder het depositogarantiestelsel van het desbetreffende land, met een bescherming tot €100 000 per persoon per bank. Spaarders kunnen hun vermogen splitsen over meerdere banken binnen één Raisin-account om de garantie te maximaliseren.
Voorstel miljonairsbelasting: impact en discussie
De politieke partijen PRO en Volt hebben een plan gepresenteerd om personen met jaarlijkse inkomsten uit spaargeld en beleggingen (box 3) boven €60 000 zwaarder te belasten. Het deel boven die grens zou tegen een tarief van 38,5 % worden belast, terwijl het lagere tarief daalt van 36 % naar 35,5 %. De voorgestelde maatregel zou volgens de initiatiefnemers de belastingdruk op werkenden moeten verlagen en belastingontwijking moeten bestrijden.
De VVD waarschuwt dat een hogere vermogensbelasting de aantrekkelijkheid van Nederland voor ondernemers kan verminderen en investeringen kan afremmen. Econoom Bas Jacobs acht een verhoging van de box-3-belasting geen effectieve oplossing; hij vreest dat mensen zoeken naar nieuwe ontwijkingsstrategieën. Aart Gerritsen ziet voordelen in de aanpak van belastingtrucs, maar gelooft niet dat de rijken massaal het land zullen verlaten. Beide academici reageerden op een eerder voorstel met een top-tarief van 45 %, dat nu is verlaagd naar 38,5 %.
Naast het nieuwe tarief wordt er ook gewerkt aan strengere regels tegen constructies zoals “schenken op papier” en aan een herziening van erf- en schenkbelasting. Grote aandeelhouders blijven onder het huidige tarief, maar kunnen bij een stijgend inkomen eerder in een hoger tarief belanden. Het kabinet moet concrete maatregelen uitwerken om vermogensconstructies tegen te gaan.
